文/Haseeb，Dragonfly合夥人；譯/金色財經xiaozou
每年在dragonfly，我們都會回顧一年裡最重要的經驗教訓。今年，我們總結了作為2023年的風險投資者，要吸取的10大經驗教訓。
我覺得還是有必要分享一下的。以下就是這10大經驗教訓：
1、勤奮真的很重要
在FTX、LUNA和3AC紛紛暴雷的這一年，勤奮是業內所有人都學到的一課。
不管創始人看起來有多厲害，如果你不去核實他們告訴你的事情真偽，你最終必會引火燒身。
2、當一切看起來都很瘋狂的時候，可能真的瘋狂
去年，估值和敘事都有些超前。我們覺得有些事情不對勁，後期估值可能不可持續。但人們很容易忽略這一點，自我安慰說“好吧，市場比我聰明。”
但市場並不總是聰明的。
3、迅速行動，更努力完成交易
2022年我們犯的最大的錯誤裡其中一條就是我們在自己興奮的交易上行動太慢。對於風險項目來說，速度決定一切。這並不是說你可以不勤奮，但如果你失去速度這一動力，交易往往也會受影響。
4、切勿嘲笑瘋狂的想法
瘋狂的想法往往只是瘋狂而已，並無可取之處。但有時，它們最終改變了一切。
以開放的心態傾聽每一個提議。想像一下，如果這個創業家的想法是對的，未來會發生什麼。想清楚後果。
未來通常看起來有些奇怪。
5、不要盲目跟風“Ethereum cool kids”（以太坊酷孩子）
加密世界有很多流行的想法和概念，但它們實際上並沒有映射到“what people want”（人們想要的）。如果你投資這些項目，可能會贏得一些CT影響力，但這並不總是明智的投資。
6、宏觀環境會毀掉一切
今年各類資產的表現主要由宏觀因素決定。宏觀環境的轉變會改變你對增長的估值、你對單位經濟效益的判斷，以及各個行業的相對估值。你必須重做打算。
7、監管緩慢
你可能會劃清界限，說“這最終會被監管。”但監管來得總是（是總是）比你想像的要慢。
你放棄了一筆交易，理由是你認為監管會扼殺這筆交易，結果它卻漲了50倍（雖然後來交了一小筆罰款）。
8、清晰可辨的交易將被抬高，你需要有賺錢的優勢
如果一家公司或一項交易對所有人（即成長型投資者）來說都是明顯可見的，那麼它的成本就會很高。對其投資是賺不到錢的。
如果你想賺錢，你必須找到自己獨特的洞察力。
9、最好的交易通常被品牌贏取
贏得交易主要靠的是營銷，而不是銷售。當你出現在賽場上的時候，其實大部分工作已經完成了。如果你不被認為是創業家的好夥伴，那麼贏得這筆交易就會困難得多。
所以，要提前進行品牌投資。
10、不要相信其他風投的判斷
當你看到其他風投公司在投資什麼時，你很容易對自己說：我是不是落伍了？我還沒弄明白趨勢嗎？難道我不是忠實的信徒嗎？
做真實的自己，只投資對你來說有意義的項目。
2022年對加密貨幣投資來說是殘酷的一年。但這也可能是我作為投資者來說最有教育意義的一年。
希望本文對你有所助益。