摘要：在加密貨幣市場，數據一直是人們做出交易決策時的重要抓手。我們該如何撥開資料迷霧，發掘有效資料來優化交易決策？這是市場持續關注的議題。這次OKX 特別策劃了《洞見資料》專欄，並聯合Rootdata、NanSen、CoinGlass、AICoin、Coingecko 以及0xScope 等業內資料平台共同從常見用戶需求出發，希望挖掘出更系統化的資料方法論，供市場參考學習。
以下是第七期內容，由OKX Web3 團隊與Rootdata 團隊共同圍繞「穿越資訊差，建立完備分析體系」等主題展開，希望對您有所幫助。
關於Rootdata：領先的Web3 資產資料平台，率先封裝Web3 資產的鏈上鏈下資料。目前，RootData 收錄超過1.2 萬個項目、10000 個人物、7500 筆投融資，以及數萬個實體地址，並透過標籤、生態、合輯等要素以可視化、結構化的方式呈現數據，是超過150 萬用戶查詢Web3 專案資訊的可信賴管道。
關於OKX Web3：團隊匯聚了有著深厚技術背景和豐富的行業經驗的頂級人才，多年來在Crypto 領域不斷創新和實踐，持續專注於用戶體驗和安全性。目前OKX Web3 錢包已是市面上較全面的去中心化多鏈錢包，支援100+公鏈，內建錢包、交易、NFT市場、 DeFi、Discover（發現）5大板塊。用戶可透過App、外掛程式、網頁三端查看多鏈代幣、NFT、DeFi 資產。
1.市場情緒過多時，如何發掘真實有效的訊息？
RootData：當市場情緒高漲時，挖掘真實有效的鏈上指標變得特別重要。關注專案的交易量變化、追蹤活躍用戶數、分析資金流動、觀察開發者活動和分析持倉分佈，這些維度的指標都能幫助用戶捕捉到更真實的資訊。此外，雖然社群媒體上充斥著大量噪音，但其熱度話題也能在某種程度上反映專案的受關注程度。
綜合這些鏈上指標，使用者可以更全面地了解專案的實際狀況，從而在複雜的市場環境中做出更理性的交易決策，控制風險。但目前，加密產業仍處於發展初期，大量資訊被頭部玩家壟斷，無法充分釋放給一般用戶。同時，加密產業的資訊結構與傳統產業相容程度不高，特別是鏈上訊息，其資料檢視與解讀具有較高門檻，加上相關教育資源不足，一般使用者很難理解與觸達這些訊息，從而加劇了資訊不對稱現象。
這正是RootData致力於解決的核心問題。 RootData專注於提供更透明且易於理解的資料維度和功能，幫助使用者在穿越資訊差，並獲得更一手的資訊。我們認為，使用者應聚焦以下幾點，以獲取更真實有效的資訊：
首先，用戶需要找到可靠的資訊管道。由於Web3產業資訊相當雜亂，不同管道的資訊品質參差不齊，用戶需要找到資訊品質更高、使用效率更高的管道來提升自己的資訊輸入質量，包括加密媒體、資料平台以及社群等。
其次，使用者需要建立優秀的資訊判斷能力。衡量專案發展的指標非常多樣，有的指標具有高相關性，有的指標具有低相關性或生效週期較長，使用者需要從各類資訊指標中關注到最具相關性、時效性的數據，從而提升決策的準確度。
最後，使用者需要有充足的耐心與毅力。由於鏈上資料、行情資料都是完全公開的訊息，絕大多數使用者所處理的資料都是基本一致的，因此使用者必須要具有充足的耐心來對資訊價值進行挖掘，搶先一步抓住機會。
OKX Web3：在這個問題上，我們建議使用者可以從以下幾個方面入手，建立自己的資訊篩選系統：
首先，從信源層面來看，需要確保資訊管道的多樣性和準確性。目前市場上有大量的資訊來源，包括社群媒體、新聞媒體等公開管道，以及Alpha微信群、Telegram群等私人管道。用戶在獲取資訊時需注意驗證資訊的真實性和準確性，並不斷更新相關管道，以確保高效獲取資訊。
據我們觀察，一般情況下，項目被引爆的節奏通常是：英文推特➡️中文Alpha群➡️中文KOL推特，這個路徑會導致資訊差的產生。為了解決使用者在訊息傳遞中的語言障礙問題，OKX Web3的行動裝置瀏覽器現在已支援即時翻譯功能，並將逐步拓展更多語種。此功能的核心價值在於幫助使用者打破語言差異帶來的資訊差，直接取得專案的一手資訊或數據，從而更有效率地發掘鏈上機會。
其次，在取得有效指標方面，我們建議使用者需要從更全面的維度來洞察一個項目，而不是只依賴單一KOL的言論。例如，鏈上交易資料的變化、聰明資金或大戶的互動、鏈上交易地址數及交易量變化、以及專案資金流動等，都是能夠反映專案真實情況的有效指標。
為方便用戶取得這些指標，OKX Web3提供了實用的排行榜功能。透過此功能，使用者可以即時關注最新項目及其交易情況，從海量資訊中提取有價值的資訊。目前，排行榜功能可根據多種關鍵指標對項目進行排序，如整體鎖倉量、交易量、活躍用戶數等。這些指標能夠客觀反映專案的實際狀況，幫助使用者更準確地評估專案的潛力及風險。透過這種數據驅動的方法，使用者可以在一定程度上避免被市場情緒所左右，從而做出更理性的決策。例如，當某個項目的交易量異常增加時，用戶可以透過排行榜迅速識別這一變化，並進一步分析背後的原因，從而更全面地理解市場動態。
最後，就是不斷提高自身判斷的準確性。儘管鏈上不斷湧現新的項目，但判斷的框架和邏輯在許多情況下是相對穩定的。但我們還是建議用戶不斷迭代和升級自己的判斷方法，以確保不被市場淘汰。
2、篩選優質早期專案的關鍵資料有哪些？
RootData：一般情況下，我們會建議使用者專注於5方面關鍵維度的資訊：
第一是資方背景，越具有知名創投機構背書的項目、融資金額越高的項目，發展潛力通常而言即越大。從RootData熱門項目名單可以觀察到，每週上榜的20 個項目毫無例外已獲得知名機構的早期佈局。
第二是團隊背景，如果核心團隊有成功的創業經驗，或是有Google、微軟等大公司背景，或是哈佛等名校背景，其發展潛力通常而言越大。不過，大多數專案都沒有直接披露團隊信息，這需要用戶在RootData 或Linkedin 等第三方平台查詢，其中RootData 的X 影響力指數以及關注關係，可以進一步幫助用戶了解團隊的行業影響力與關係網絡。
第三是賽道與概念，如果專案處於高速發展的賽道（AI、模組化），或是概念非常具有創新性，其發展空間會更受到市場的青睞。相反，落後的概念有可能被淘汰的風險。使用者可以透過研讀專案白皮書、文件或研究報告，來分析專案在產業賽道所處的位置以及方向。
第四是社群熱度，如果專案方樂意與社群互動，並投入大量資源在行銷方面，從而大幅提昇在社群的影響力與認可度，強大的社群支持往往能推動計畫的長期發展。這需要用戶投入大量時間在專案的Discord、Telegram、Twitter等社區，觀察其社區氛圍、活躍度與忠誠度，以便做出判斷。第五是鏈上數據，對於已經上線主網的項目與代幣，用戶可以透過DeFillama、Nansen 等工具查看其TVL、日活地址數、持幣地址數量等鏈上指標性數據，從其變化趨勢中觀察項目的發展邏輯和潛力。
OKX Web3：篩選優質早期專案需要全面考慮多個維度的信息，以下是一些關鍵數據和因素，供大家參考：
如果使用者的需求是篩選短期優質項目，我們建議專注於當前市場資金流向和行業討論熱度：首先，關注資金流入的領域和項目，因為資金流嚮往往是市場熱度的重要指標；其次，透過社群媒體、產業論壇等管道了解當前熱門話題和項目，利用市場情緒進行短期交易。
如果使用者的理念是長期主義，我們建議關注專案融資狀況及資方背景，因為很多時候，投資機構的成功率可能只有百分之一，這是經過篩選的結果。對一般人來說，觀察頭部機構篩選出來的項目一定程度會比聽取Twitter上的隨意推薦更有價值。
此外，我們建議也要檢視團隊成員的專業背景和過往經歷，了解核心成員在相關領域的影響力；評估專案是否具有獨特的技術優勢，以及這些技術是否能有效解決現有問題；並且專注於專案的成長策略，因為許多同類型的專案競爭激烈，專案方需要具備獨特的成長策略才能脫穎而出，例如，設計合理的代幣分發機制可以最大限度地吸引優質用戶。只有綜合考慮這些維度，使用者可以更全面地評估早期專案的潛力和風險，從而做出更明智的決策。
3、如何跨越資訊差，建立完備的分析體系？
RootData：加密市場資訊複雜且冗餘，想要打造一個有效的資訊取得與分析系統相當困難，使用者需要結合自己實際需求，對資訊來源、資訊處理工具到見解輸出等環節，摸索出一套適合自己的流程方案。
目前，絕大部分加密項目方或創投機構會第一時間透過推特宣布重要消息，因此推特是加密用戶首選的資訊收集平台。同時，隨著AI 工具的進一步完善，我們建議使用者利用AI 蒐集目標專案資料，從繁雜的資訊抽取核心資訊要素，從而顯著提升專案研究效率。
具體而言，不同風格的加密交易群體應合理地搭配自己所需的工具。例如以交易為主的加密用戶，需要熟練交易相關的指標和系統，在日常交易中通常會選擇K線圖表、交易數據的平台作為自己的資訊獲取工具，例如Tradingview、Coinglass 等，這些平台附帶的自選清單、畫線等功能可以輔助交易員進行分析。
對於以專案發掘、空投互動、投研為目的的使用者來講，核心需求在於快速了解專案的基本面信息，例如準確介紹、融資背景、團隊狀況。新聞動態等等。在這方面，RootData是很方便的工具，可以幫助使用者進行橫向和縱向的深度項目分析。目前，RootData 已收錄2萬多個加密項目、機構與人物，同時支援依照標籤、生態、合輯等結構化的形式查詢，並獲得超過150萬名加密用戶的存取與認可。
對於鏈上Degen 玩家，則更需要一些聚合性的多鏈工具，包括但不限於鏈上資料平台（如Arkham、debank）、監控/交易機器人（BananaGun)等。這些玩家不但需要即時監控鏈上狀況，更重要的是能快速將交易送到鏈上，才能獲利。熟練使用各類工具後，使用者需深入研究各類指標資料與專案潛力的關聯關係，特別是需要對歷史資料進行回測，充分挖掘資料背後的隱藏資訊與價值，以便更好地為未來投研提供指導，第一時間發掘潛能項目並收穫alpha 收益。
其實，加密用戶的資訊獲取和分析系統多種多樣，隨著AI 民主化以及RootData 等聚合數據平台的發展，普通用戶正在獲得前所未有的便捷條件來武裝自己的分析系統，以在Web3 行業取得更大的成就。
OKX Web3：關於如何建立完整的分析系統，我們有以下幾點建議供使用者參考：
首先，拓寬資訊來源，避免只依賴單一管道。專注於多個可靠的資訊來源，在一定程度上可以取得到全面的市場數據和專案動態，從而做出更全面的判斷。其次，利用技術分析工具來分析市場趨勢和專案表現是不錯的選擇。例如前面提及的OKX Web3 的Discover功能提供的排行榜功能，支援用戶每天查看最新的項目和交易狀況。
此外，積極參與社區討論也非常重要。透過與其他用戶互動，也可以獲得第一手的市場回饋等關鍵資訊。同時，持續學習加密貨幣的知識和技能，可以提高分析能力。
當然，建立一個合理的風險管理策略是關鍵。制定明確的交易組合和風險控制計劃，避免過度投入，有效降低風險，確保交易策略是穩健的同樣非常重要。綜合來講建立完備的分析體系需要資訊、數據的支撐同時也需要具備風險意識。
結語
以上是OKX 推出的《洞見資料》專欄的最後一期內容，聚焦如何擊穿資訊差等基礎問題，希望提供使用者一定參考。穿越資訊差，建立完備的分析系統是市場中長期存在的話題，用戶需要不斷更新資訊庫，細化篩選顆粒度，無法一蹴而就，本期內容僅為拋磚引玉，相信每個人用戶都能找到適合自己的路徑。
風險提示及免責聲明
本文章僅供參考。本文僅代表作者觀點，不代表OKX立場。本文無意提供(i) 投資建議或投資推薦； (ii) 購買、出售或持有數位資產的要約或招攬； (iii)財務、會計、法律或稅務建議。我們不保證該等資訊的準確性、完整性或有用性。持有的數位資產（包括穩定幣和NFTs）涉及高風險，可能會大幅波動。您應該根據您的財務狀況仔細考慮交易或持有數位資產是否適合您。有關您的具體情況，請諮詢您的法律/稅務/投資專業人士。請您自行負責了解並遵守當地有關適用的法律和法規。
