2008 年，在大蕭條的狂熱和動盪中，人們對銀行的偏執和不信任情緒日益高漲，美國金融體系基本崩盤，經濟危機接踵而至。在動蕩的中間，以中本聰化名發表的白皮書發表，闡述了人們資金被中心化控制的方式，以及對當局管理他們現金的信任。該論文提出了一種替代方案，即比特幣，它將消除傳統金融系統中存在的中介機構，同時解決上述提到的其他問題。雖然術語去中心化金融直到多年後才正式形成，比特幣被廣泛認為是DeFi 的第一個應用。換句話說，它啟動了向更廣泛的社區快速引入去中心化金融系統的進程。
現代化傳統金融
去中心化金融，通常稱為DeFi，涵蓋了公共區塊鏈上用戶可用的所有金融產品和服務。從本質上講，它利用智能合約和以太坊等加密貨幣來提供在此過程中不需要中間人的服務。在傳統設置中，金融機構在交易中充當擔保人，授予他們顯著的權力和權力。另一方面，DeFi 依靠區塊鏈技術以及智能合約來消除中介的風險和成本，執行無法更改或刪除的交易。
以以太坊環境中的DeFi 為例。可以對具有持有和發送資金能力的智能合約（也稱為以太坊錢包）進行編程，以每周定期向另一個以太坊錢包付款，其中該技術將確保首先僅在有足夠資金時進行交易，其次，任何人都不能干涉合約。
DeFi 可以精簡為四層：
由交易歷史、記錄和賬戶狀態組成的區塊鏈技術資產編排DeFi 的“De”的協議（即智能合約） 管理和連接協議的應用程序
DeFi 的主要好處不僅僅是缺乏中介。它進一步實施了一個金融系統，增加了每個人獲得更好回報的潛力，並且任何擁有有效互聯網連接的人都可以使用，從而降低了進入門檻。它反映了Web 3.0 同行所遵循的大部分相同理念：交易的透明度和可證明的資產所有權。實際上，它通過允許每個用戶成為自己的銀行，從而消除了對銀行的需求，允許通過執行智能合約在陌生人之間交易所資產和金融活動。
DeFi 與傳統
DeFi 從根本上是在認識到傳統銀行和機構中發現的大量問題之後成立和發展的。下表突出顯示了兩個系統工作方式的主要區別：
DeFi 的實用性
對於銀行等機構提供的任何金融服務，都可能存在去中心化的替代方案。各種加密貨幣的迅速採用導致對新金融系統的依賴程度更高，從而使服務每天都在不斷發展。 DeFi 的一些最常見用途包括：
交易：以點對點的方式交易加密貨幣資產（可以比作在沒有經紀的情況下買賣股票） 借貸：借出一個人的加密貨幣並按分鐘賺取利息，而不是每月分期付款獲得貸款：無需填寫文件即可獲得貸款。 DeFi 還開啟了獲得傳統銀行通常不提供的短期貸款的可能性儲蓄：加密貨幣可以存儲在儲蓄賬戶中，這些賬戶的利率比銀行提供的更好獲得穩定幣：穩定幣，加密貨幣社區應對波動的答案，很容易獲得
以太坊叛亂
比特幣雖然被譽為DeFi 出現和發展的推動者，但也有其自身的局限性。首先，它的用途僅限於存儲和發送資產，不允許用戶做很多其他事情。這就是以太坊進入畫面的地方：它採用了去中心化的想法並將其動員起來，以便它服務於多個目的。
以太坊被認為是DeFi 的“完美基礎”，因為它符合所有必要條件。首先，以太坊及其上存在的智能合約都不是任何人特別擁有的，這確保了所有人的開放訪問並強化了規則無法更改的事實。其次，幕後有一種共享語言，允許各種產品跨區塊鏈協同工作。最後，代幣和加密貨幣內置於共享賬本中，用於記錄交易和所有權。以太坊還擁有一個技術成員社區，他們能夠檢查和監控系統周圍的不良合約，在進一步開發代碼的同時保持開源檢查，直到不再需要這樣的角色。
去中心化金融應用
DeFi 的決定性特徵之一是其進入門檻低。生態系統對所有人開放，不再限制創新思維構建和開發自己的程序。以以太坊為例，該技術使人們更容易製作自己的去中心化應用程序（Dapp），而無需等待授權和許可。
最流行的DeFi 應用程序之一是去中心化交易所（DEX）。它進行在線交易，幫助用戶將貨幣兌換成其他貨幣，例如用美元兌換ETH。 DEX 直接將用戶相互連接以進行交易，而無需引入第三方來促進他們的資金交易所。此外，由於它們在區塊鏈上運行，因此該過程不需要傳統的KYC，也不必在某些工作時間內完成。另一個流行的應用程序是打包比特幣（WBTC），這是一種將比特幣發送到以太坊網絡以直接在其DeFi 系統中使用的方式。用戶通常使用WBTC 通過去中心化借貸平台借出的加密貨幣賺取利息。每天也有很多新的想法和概念在培養，
結論
DeFi 的用途和效用已經超越了簡單的價值轉移；這是一項激進的創新，可以解決複雜的金融用例，有利於用戶。不可忽視的是，該技術在許多方面仍然是新的和實驗性的，但是，開發人員繼續解決和糾正問題的速度為DeFi 的主流採用帶來了光明的未來。 DeFi 的核心是堅持與對傳統金融實踐至關重要的把關人分道揚鑣，而是強調開放和包容的環境，將個人從先前設置的金融障礙中解放出來。