介紹
交易和投資是動員儲蓄並利用你的儲蓄產生更多利潤的方法。在大多數情況下，人們傾向於通過工作來賺取日常開支。但是，大多數人可以以儲蓄的形式留出額外收入。由於缺乏金融教育，大多數人沒有意識到他們的儲蓄會隨著時間的推移而貶值。
然而，那些對金融體係有足夠洞察力的人可以投資他們的儲蓄來賺取利潤並避免通貨膨脹的負面影響。本文將讓投資者了解對交易至關重要的技術分析和關鍵指標。
什麼是DeFi？
在2009 年之前，大多數投資者使用可用的投資選項，如商品、股票、債券、期權、房地產等。然而，中本聰在2009 年引入了比特幣區塊鏈來啟動DeFi 或去中心化金融生態系統。
DeFi 是一種可以存在於中心化金融網絡之外的貨幣兌換和交易選項。它增加了大眾的金融參與度，並允許小規模投資者利用交易選擇權。DeFi 基於稱為加密貨幣代幣或硬幣的無國界貨幣進行交易。
什麼是DeFi 交易？
除了作為一個獨立的金融網絡，區塊鍊等DeFi 系統還能夠允許用戶進行交易。投資者可以使用CEX 和DEX 等不同的加密貨幣平台出售、購買、借入、借出和套利加密貨幣。
比特幣等加密貨幣被引入作為傳統法定貨幣的替代品。隨著時間的推移，越來越多的金融企業開始參與DeFi 交易，並為其客戶提供DeFi 投資選擇。
DeFi 交易者還需要利用可用數據對市場進行技術分析和統計研究，以衡量市場動態並做出最佳投資決策。
什麼是交易中的技術分析？
技術分析是量化交易數據並對市場表現進行仔細預測的方法。傳統投資者和加密貨幣投資者都使用技術分析工具和技術來改進他們的交易實踐。
例如，兩名投資者正試圖購買一種新的加密貨幣。A 先生想購買與他的幸運號碼相同數量的加密貨幣。
同時，B 先生將使用市場或區塊鏈中可用的數據來了解加密的表現，並根據統計結果進行購買。
B 先生更有可能從他的加密貨幣購買中賺取利潤，因為他使用了一種更實用和合乎邏輯的方法。技術分析允許加密貨幣交易者避免在市場上盲目下注，並使用來自市場的歷史和實時數據來提出更好的預測。
如果沒有技術分析，加密貨幣或任何其他類型的交易將就像體育博彩一樣。因此，專業經紀人精通市場技術分析並接受過培訓，以管理風險並增加利潤。
什麼是關鍵指標？
指標是交易市場的一種度量或尺度，允許投資者衡量市場的特定特徵。例如，恐懼和貪婪指數是衡量投資者對特定加密貨幣信任程度的關鍵指標。
就像傳統的貨幣或股票一樣，加密貨幣或DeFi 硬幣需要在交易者之間保持健康的善意水平。如果投資者對加密的可行性沒有信心，他們將嘗試盡快出售它，這可能導致價格大幅下跌。
通過這種方式，不同的技術指標可以讓投資者衡量和了解加密貨幣市場的不同方面。
關鍵指標如何工作？
關鍵指標本質上就像數學公式。這些公式旨在衡量可能影響給定加密貨幣市場價值的特定市場質量。
DeFi 市場關鍵指標可以參考股市和經濟規律。例如，一些指標允許投資者衡量加密的活躍交易者總數，以計算供需力量。儘管指標是數學公式，但它們並不難理解。
希望做出理性投資決策並最大化其交易潛力的加密貨幣投資者可以從最重要的關鍵指標開始，逐步推進技術工具。
創建關鍵指標
交易指標由經濟學家、會計師、經紀人、數學家，有時甚至是專家投資者創建。金融技術分析的第一個文獻是在17 世紀荷蘭商人約瑟夫德拉維加的商業書籍中發現的。
同時，在亞洲，最早記錄的投資計算可以追溯到18 世紀的日本大米商人本間宗久，他也使用了燭台法。
1851-1902 年間，《華爾街日報》記者查爾斯·道(Charles Dow) 彙編、計算和打印了來自美國股市的數據。他還確定了反復出現的市場模式，並提出了用於股票市場價格變動的道氏理論。
直到20 世紀，大量的會計師、記者、銀行家和股票市場交易員完善和先進的技術分析技術，為投資者創造了幾個新的關鍵指標。DeFi 投資者應始終驗證技術市場預測並在跟踪指標之前檢查指標的真實性。
如何訪問DeFi 交易的關鍵指標？
在互聯網出現之前，普通人無法使用技術分析工具。唯一能夠進行技術市場分析的人是那些受過正規教育和培訓的人。然而，今天有許多在線交易應用程序。
這些交易平台中的大多數還提供自動化和免費的技術分析工具，例如基本市場指標。需要注意的是，關鍵指標並不能直接回答市場的下一次變化。投資者需要了解每個關鍵指標代表什麼，並根據這些結果的預測做出決策。
因此，僅僅擁有自動化的關鍵指標是不夠的，投資者必須了解它們所代表的內容以及如何有效地使用它們。
最好的入門方法是了解基本指標和免費指標的用途。在線交易平台讓投資者可以升級到更高級別的賬戶服務，以解鎖從中到高級規模的高級技術指標。
通過DeFi 交易，投資者還可以選擇直接從區塊鏈中提取鏈上數據並使用它來執行個人計算。還有由專業經紀人設計和使用的獨立關鍵指標計算器服務。
同時，投資者還可以選擇加密貨幣數據聚合器來收集實時數據並歸檔來自DeFi 生態系統的真實鏈上和鏈下數據預測。
DeFi 交易者的7 個最重要的關鍵指標
許多DeFi 投資者對開始加密貨幣交易猶豫不決，因為他們認為技術分析非常複雜。現實情況是，就像使用關鍵指標進行DeFi 交易的任何其他技能一樣，也是一種可學習的技術。
當投資者剛剛開始時，他們的加密貨幣投資組合將會變小。因此，使用最基本的關鍵指標對他們來說就足夠了。另一方面，由於交易者可以獲得更多的DeFi 交易經驗，他們也可能會掌握先進的關鍵指標。
以下是每個加密貨幣投資者都應該知道的DeFi 交易的7 個最重要的關鍵指標：
通貨膨脹率
通貨膨脹率是讓DeFi 投資者了解代幣供應和代幣價格的複雜相關性的關鍵指標。有許多以供應有限而聞名的加密貨幣，例如比特幣。
投資者傾向於購買比特幣，因為由於供應有限，它總是會保持需求並不斷增加價值。然而，大多數不熟悉代幣供應內部運作的加密貨幣投資者都認為，從長遠來看，供應有限的代幣也將保持精簡。
然而，現實情況是，許多區塊鍊網絡計劃繼續鑄造新的代幣，例如以太坊。另一方面，由於代幣供應有限而導致的價格上漲對投資者來說是件好事。然而，如果通貨膨脹率上漲到無法控制的程度，它可能會適得其反。
因此，通貨膨脹率是一個關鍵指標，允許加密貨幣投資者確保通貨膨脹率保持在健康和可接受的範圍內。值得注意的是，沒有任何恆定值或範圍來指示有用的通貨膨脹率。加密貨幣投資者必鬚根據最新的市場動態和情況，實時計算出合適的範圍。
總價值鎖定
流動性是一個重要的市場價值，它表明在任何給定時間存在於交易市場中的可用流動資產的數量。當市場上有更多的流動性時，這意味著持有特定DeFi 代幣的投資者可以毫無障礙地出售或購買DeFi 代幣。
總價值鎖定或TVL 是衡量流動性比率或DeFi 交易平台中可用的質押代幣數量的關鍵指標。例如，Cardano區塊鏈上鎖定的ADA 總數可以表示為TVL。
TVL 是一個多維指標，允許投資者衡量不同類型的流動性。例如，它還可以單獨和集體測量區塊鏈上的質押代幣數量或區塊鍊網絡上不同DEX 和CEX 上可用的總流動性。
TVL 還有助於讓投資者了解對給定加密的需求。通過比較不同加密的TVL 讀數，投資者可以突出每種投資選擇的需求變化。
非投機使用
非投機性使用是一個關鍵指標，對於投資者了解加密的潛在或內在價值非常有用。互聯網上有數百萬種加密貨幣變體。
然而，大量這些加密貨幣並沒有為其消費者提供任何實際用途。因此，即使高度投機的代幣在加密貨幣投資者中流行並上漲，其突然崩盤的可能性也很大。
舉個例子，一個高度投機的代幣叫做Squid 代幣，它的靈感來自著名的Netflix 系列Squid Games。然而，該代幣沒有真正的用例，結果證明它是一個精心設計的拉高拋售計劃，最終導致許多交易者蒙受巨額損失。
非投機使用指標允許投資者在去中心化和中心化交易所之外衡量加密的使用情況。例如，由於網絡支持dApp，像ETH 這樣的加密貨幣具有相當大的用途。
市銷率
市銷率或市盈率是DeFi 的關鍵指標，加密貨幣投資者使用它來確定代幣是否被低估或高估。當資產被低估時，它可以指出在獲得更多價值之前購買它的最佳時間。
另一方面，如果一項資產被高估，則意味著獲得更多的時間並不理想，那些希望兌現利潤的人可以將其出售以獲得最大利潤。市盈率也用於找出股票等傳統投資選擇的當前價格定位。
任何想知道P/S 值的人都可以通過一個簡單的公式來完成。投資者可以通過將加密的總市值除以其已實現的利潤或收入來計算市盈率。如果結果答案較低或是否定的，則意味著加密貨幣當前被低估，反之亦然。
但是，DeFi 投資者應該知道，市盈率並不是確定加密貨幣被低估或高估性質的確定方法。同時，對於剛入門的交易者來說，它也是一個很好的工具。
唯一地址計數
唯一地址計數是最重要的DeFi 關鍵指標之一。在任何給定時間，DeFi 投資者都必須密切關注對特定加密的投資興趣量。
如果沒有大量獨特的實時交易者實時使用給定的加密貨幣，則可能意味著對加密的集體興趣正在下跌。如果對加密的興趣下跌，可能會導致價格突然暴跌，並使加密貨幣持有者蒙受巨大且無法挽回的經濟損失。
因此，唯一地址計數等關鍵指標對DeFi 投資者非常有用。但是，投資者需要了解，就像所有關鍵指標一樣，他們不應僅依賴唯一地址計數的結果。
開發人員可以使用DeFi 協議上的交易機器人創建虛假交易賬戶。在這種情況下，唯一地址計數的結果不足以確定特定DeFi 協議中對給定資產的真實需求。因此，投資者應始終依靠眾多關鍵指標來確定任何市場因素。
交易所代幣供應
代幣供應量是DeFi 投資者最基本的關鍵指標之一。加密貨幣投資者從CEX 或DEX 出售和購買代幣。加密貨幣交易所上可用的DeFi 代幣是可以出售或購買的鑄造代幣。
因此，交易所代幣供應量是投資者了解他們的加密貨幣儲備是否會升值或跳水的重要指標。
大多數加密貨幣投資者更喜歡中心化交易所進行買賣，因為它們被認為比DEX 更安全。
因此，最好特別注意CEX 上的交易所代幣供應。如果加密的代幣供應在一個交易所增加，它並不總是會導致巨大的拋售壓力。
因此，投資者應學會使用所有面額的交易所代幣供應指標，並根據其他數據進行調整。有時，鯨魚可能會將其加密貨幣儲備保存在外部賬戶中，這可能會影響交易所代幣供應的輸出。
另一方面，一些投資者可能會將他們的加密貨幣儲備用於質押、質押品、期貨和保證金交易。這意味著他們將無法在指定時間之前取出儲備。通過考慮所有可以改變交易所代幣供應結果的因素，投資者可以釋放這一重要技術分析工具的真正潛力。
交易所代幣餘額
就像交易所代幣供應一樣，交易所代幣餘額也是一個重要的關鍵指標。該指標允許投資者不斷監控CEX 或DEX 的代幣儲備的波動。
如果某種加密的代幣餘額在指定交易期內比以前消耗得更快，則可能表明鯨魚和其他投資者正在迅速收購該加密貨幣。需要注意的是，與DEX 相比，來自CEX 的交易所代幣餘額數據更可靠，因為它被認為是更安全的加密貨幣交易渠道。
結論
最好的加密貨幣交易專家不可能100% 準確地預測市場結果。然而，通過使用關鍵指標和其他技術分析工具的組合，任何人都可以將他們的投資實踐增加許多倍。
與其對加密貨幣進行盲目和投機性的質押，不如花點時間了解加密的關鍵指標，讓投資者提高獲利和降低風險的機會。
資訊來源：由0x資訊編譯自HERALDSHEETS。版權歸作者Larry Wright所有，未經許可，不得轉載